Account Receivable Turnover คืออะไร?
Account Receivable Turnover คือ อัตราส่วนหมุนเวียนลูกหนี้การค้า ซึ่งเป็นอัตราส่วนทางการเงินที่เปรียบเทียบระหว่างยอดขายสุทธิกับลูกหนี้การค้าที่แสดงจำนวนครั้งที่กิจการสามารถเก็บหนี้ได้ใน 1 รอบระยะเวลาบัญชี
อัตราส่วนหมุนเวียนลูกหนี้การค้า หรือ Account Receivable Turnover Ratio เป็นอัตราส่วนทางการเงินที่ใช้วัดความสามารถในการเก็บหนี้ของกิจการใน 1 รอบระยะเวลาบัญชี
โดยสามารถสรุป Account Receivable Turnover (ART) ในเบื้องต้นได้ดังนี้
- ถ้า Account Receivable Turnover มีค่าสูงกว่า หมายถึง บริษัทมีความสามารถในการเรียกเก็บหนี้สูง ทำให้ความเสี่ยงด้านปัญหาสภาพคล่องจากลูกหนี้การค้าต่ำกว่า
- ถ้า Account Receivable Turnover มีค่าต่ำกว่า หมายถึง บริษัทมีความสามารถในการเรียกเก็บหนี้ต่ำ ทำให้ความเสี่ยงด้านปัญหาสภาพคล่องจากลูกหนี้การค้าสูงกว่า
ดังนั้น ค่าที่ได้จากการคำนวณหาอัตราส่วนหมุนเวียนลูกหนี้การค้า หรือ Account Receivable Turnover ควรเป็นค่าที่มาก เพราะค่าที่มากของ Account Receivable Turnover คือ การที่กิจการสามารถเก็บหนี้ได้บ่อยครั้งกว่าใน 1 รอบระยะเวลาบัญชี และได้เงินไปใช้ในการดำเนินธุรกิจ
ในทางกลับกัน Account Receivable Turnover ที่น้อยกว่า หมายความว่า กิจการสามารถเก็บหนี้จากลูกหนี้การค้าได้น้อยครั้งกว่าใน 1 รอบระยะเวลาบัญชี ซึ่งแสดงถึงสภาพคล่องของกิจการที่อาจน้อยกว่าจากการที่เงินที่ควรจะได้รับจากการขายสินค้าจมอยู่ที่ลูกหนี้การค้า
สูตร Account Receivable Turnover Ratio
อัตราส่วน Account Receivable Turnover สามารถคำนวณได้จากการนำยอดขายเชื่อหารด้วยลูกหนี้การค้าเฉลี่ย ซึ่งจะได้คำตอบออกมาเป็นจำนวนเท่า ซึ่งแสดงถึงจำนวนครั้งที่กิจการสามารถเก็บหนี้จากลูกหนี้การค้าที่เกิดขึ้นจากการขายเชื่อ ได้ภายใน 1 รอบระยะเวลาบัญชี (อย่างเช่น 1 ปี)
Account Receivable Turnover = ยอดขายเชื่อ ÷ ลูกหนี้การค้าเฉลี่ย
ลูกหนี้การค้าเฉลี่ย = (ลูกหนี้ต้นงวด + ลูกหนี้ปลายงวด) ÷ 2
ถ้าหากไม่มี “ยอดขายเชื่อ” ในบัญชีให้ใช้ “ยอดขาย” แทน
ตัวอย่าง บริษัท GreedisGoods มียอดขายเชื่อ 100,000 บาท และมีลูกหนี้การค้าเฉลี่ย 25,000 บาท โดยที่ค่าเฉลี่ยอุตสาหกรรมอยู่ที่ 5 เท่า
Account Receivable Turnover = 100,000 ÷ 25,000 = 4 เท่า
Account Receivable Turnover ของบริษัท GreedisGoods 4 เท่า หมายความว่า 1 รอบระยะเวลาบัญชีของบริษัทอยู่ที่ 4 ครั้งต่อ 1 ปี ซึ่งต่ำกว่าค่าเฉลี่ยอุตสากรรม (ซึ่งอยู่ที่ 5 เท่า)
ระยะเวลาเก็บหนี้เฉลี่ย (Average Collection Period)
นอกจากนี้ อัตราหมุนเวียนลูกหนี้การค้า (Account Receivable Turnover) ที่ได้ยังสามารถนำไปใช้หาระยะเวลาเก็บหนี้เฉลี่ย (Average Collection Period) ได้โดยการนำค่าที่ได้ไปหาร 365 วัน (หรือระยะเวลา 1 รอบบัญชี) ซึ่งจะแสดงจำนวนวันที่ใช้เก็บหนี้ 1 ครั้ง
ระยะเวลาเก็บหนี้เฉลี่ย (Average Collection Period) = 365 ÷ อัตราหมุนเวียนลูกหนี้การค้า
จากตัวอย่างหมายความว่า บริษัท GreedisGoods ใช้เวลาในการเก็บหนี้แต่ละครั้ง = 365 ÷ 4 = 91.25 วัน หรือประมาณ 91 วันต่อครั้ง
ซึ่งระยะเวลาเก็บหนี้เฉลี่ย (Average Collection Period) ควรเป็นค่าที่น้อย เนื่องจากยิ่งค่าน้อยยิ่งหมายความว่าบริษัทสามารถเก็บหนี้ได้เร็ว
